Приветствую вас, уважаемые читатели нашего блога. Меня зовут Григорий Телевной, сегодня я расскажу вам о видах анализа рынка. Многие трейдеры спорят по поводу того, что какой анализ рынка использовать лучше: технический или фундаментальный? Об этом и поговорим в этой статье. Я использую в торговле только технический анализ, но также с уважением отношусь к коллегам, которые используют фундаментал. Ну и в конце, я постараюсь сделать вывод, какой вид анализа лучше на самом деле и почему. И так, поехали!
Прежде чем делать выводы, какой анализ лучше, давайте разберёмся с определениями технического и фундаментального анализа в целом.
Технический анализ
С помощью технического анализа прогнозируется изменение цен в будущем на основе анализа изменений цен в прошлом. В его основе лежит анализ временных рядов цен, чаще всего графиков с различными таймфреймами. Кроме того, используется информация об объемах торгов и другие важные статистические данные.
В техническом анализе применяются разнообразные инструменты и методы, но все они основаны на одном общем предположении: анализируя временные ряды посредством выделения трендов, возможно спрогнозировать поведение цен в будущем.
К примерам технического анализа можно отнести свечной анализ. «Японские свечи» — самый распространенный на сегодня вид отображения графиков цен на фондовом рынке, а построение и анализ их комбинаций бывает очень эффективным.Модели японских свечей бывают двух групп: модели разворота и модели продолжения тенденции. Кроме того, применяются еще и такие инструменты, как индикаторы и осцилляторы. Технические индикаторы представляют собой определенное усреднение параметра цены, на основе которого можно предположить тенденцию движения цены в будущем. Осцилляторы в свою очередь используются, как правило, когда цена двигается в пределах сравнительно узкого «рыночного коридора» («боковика»). Трейдер проводит технический анализ, чтобы определить наилучшие условия для открытия позиции на рынке, то есть покупки и продажи. Изучая поведение фондового рынка в целом и динамику конкретных инструментов, трейдеры обычно предполагают, куда пойдёт цена дальше.
Фундаментальный анализ
На мой взгляд, такой вид анализа больше подходит для торговли в среднесрочной и долгосрочной перспективе. А это больше подходит к торговле акциями . Фундаментальный анализ применяется для исследования финансово-экономического состояния отраслей, отдельных компаний и их инвестиционной привлекательности. Компании привлекательны, если их акции устойчивы в долгосрочной перспективе, а у самих компаний есть потенциал развития. Фундаментальный анализ используется для определения с большой степенью достоверности реальной или «справедливой» стоимости ценных бумаг.
При фундаментальном анализе проводится более глубокое изучение финансово-хозяйственного состояния компаний, перспектив ее развития, документов, которые компания публикует о себе. Для определения «справедливой» стоимости акции чаще всего применяются два основных метода: сравнение с аналогичными предприятиями и метод дисконтированных денежных потоков (DCF). Первый метод оценки основан на сравнении с аналогичными предприятиями, в отношении которых имеется информация о ценах сделок с ними или рыночной стоимости их акций. Второй — на предположении, что стоимость предприятия определяется на основе прогноза денежных потоков, которые организация может получить в будущем.
Итог
Технический анализ больше подходит для торговли внутри дня, либо удержания сделки до нескольких дней. А фундаментальный можно использовать для формирования своего инвестиционного портфеля на перспективу нескольких лет.
Если брать трейдинг внутри дня, то я считаю, что все новости заложены уже в график. То есть если вы правильно оценили направление движение цены, то новости могут просто ускорить движение до вашей поставленной цели. Редко когда новости меняли основной тренд на рынке, в основном просто ускоряли его. Как правило, развороты происходит тихо и незаметно).
Ну и наконец технический анализ более простой в понимании, т.к. спрогнозировать движение цены можно визуально, изучив график цен, построив несколько важных линий, наложив несколько индикаторов и найдя определенные фигуры технического анализа.
На этом наши рассуждения о видах анализа рынка подходят к концу. Надеюсь, данная информация помогла в вашем развитии в трейдинге. Спасибо, за то что прочитали данную статью. Всем хорошего настроения и до встречи на мероприятиях в нашей школе!